Nhớ lại “ý tưởng quên
đi” mà em truyền tải đến Qúy NĐT trong bản tin “VNIndex biến động mạnh – đừng cố dựđoán thị trường”: Hãy in ra những cổ
phiếu hiện có trong danh mục, chỉ bao gồm tên. Ngay lúc đó, cổ phiếu nào
NĐT sắn sàng mua vào thì giữ lại, trái ngược, hãy quyết liệt bán chúng.
Và em biết chắc, không
phải NĐT nào cũng làm được. Một câu nói đùa không còn
quá xa lạ, thị trường chứng khoán được ví là khắc nghiệt chẳng kém gì chiến
trường.
Đầu tư chứng khoán lấy ý
tưởng từ chiến trường không ít và không thể không nhắc đến cha đẻ của biểu
đồ Nến Nhật - Munehisa Homma. Munehisa Homma là một samurai và đã sáng tạo
ra những thuật ngữ nến sau khi kết thúc thời kỳ chiến. Dấu vết của các trận
chiến khốc liệt hiện lên khá rõ nét thông qua các tên gọi như Hanging Man
(Người đàn ông treo cổ), Three Black Crows (Ba con quạ đen), Three White
Soldiers (Ba người lính trắng), …
Bản tin “Chiến lược đánh du
kích trong thị trường chứng khoán” hôm
nay, Qúy Nhà đầu tư hãy cùng em tìm hiểu về một chiến thuật đầu tư chứng
khoán, bắt nguồn từ chiến trường này.
=====================================
Sự thật: hoàn cảnh “con nhà nghèo”
Chúng ta thành thật với
nhau, trên thị trường chứng khoán, hầu hết các nhà đầu tư đều … “nghèo”.
(nghèo: ở đây hiểu là cá nhân nhỏ lẻ hoặc không phải là nhà đầu tư lớn),
nên khó mà chơi chiến thuật “đại binh” được. Chiến thuật đại binh là một bên
dùng số lượng áp đảo của mình để tấn công ào ạt nhằm giành chiến thắng.
Chiến thuật này khá đơn
giản, cứ quân đông ào ra đánh kiểu gì cũng sẽ thắng! Tuy nhiên, cách này có
nhược điểm là phải chấp nhận thương vong, hy sinh rất lớn bởi lúc xung phong sẽ
bị hoả lực của đối phương dễ dàng làm tiêu hao. Nguyên tắc Martingale có
thể coi là đại diện điển hình cho chiến thuật biển người trong chứng khoán.
Ví dụ bên dưới của SSI
chứng minh rằng nếu NĐT có đủ tiền để mua bình quân giá trong suốt giai đoạn
điều chỉnh sâu từ tháng 01/2022 đến tháng 11/2022 thì đến tháng 04/2024 vẫn sẽ
chiến thắng và lãi to. Thận chí, ngay cả sau đợt điều chỉnh gần 10% của VNindex
vào tháng 7 vừa qua, nhà đầu tư vẫn có lãi. Nhớ lại, các cụ ngày xưa từng nói “Buôn
tài không bằng dài vốn”.
Thế nhưng một sự thật, khi
“tiền bạc có hạn” thì không thể có “biển tiền” ở đây được. Chúng ta sẽ nhanh
chóng hết tiền trước khi cổ phiếu thực sự tạo đáy và bắt đầu sinh lời. Vì vậy,
đa phần các nhà đầu tư cá nhân, nhỏ lẻ và ít có mối quan hệ trên thị trường, buộc
phải tìm một chiến thuật khác phù hợp hơn.
Chiến
thuật du kích
Trong chiến tranh, chiến
thuật du kích có thể dùng để “lấy yếu chống mạnh”, “lấy nhỏ thắng lớn”…
Điều này rất đáng học hỏi vì nó sẽ giúp ta tồn tại được trong hoàn cảnh không
có lợi thế về quân số, lực lượng.
Chiến thuật du kích trong
chứng khoán thường gắn liền với các giai đoạn mà nhà đầu tư vẫn thường gọi là sideways
(đi ngang). Trong những thời kỳ này, giá cổ phiếu tích lũy mạnh và có thể
xuất hiện những đợt tăng được báo hiệu trước bởi khối lượng, hay cách sử
dụng đơn giản là theo dõi hướng đi của chỉ số, điểm đảo chiều của chỉ số, phổ
biến hơn là quá bán/quá mua/phân kỳ,… như Stochastic, Commodity Channel Index
(CCI), Relative Strength Index (RSI), Average Directional Index (ADX),
Momentum,…
Nhà đầu tư sẽ tận dụng các chỉ báo để nhận biết những đợt
tăng nhằm tìm kiếm lợi nhuận.
Ví dụ 1:
Đồ thị PTKT Cổ phiếu NAB (theo ngày)
Đồ thị cổ phiếu NAB ngày 09/08 là phiên cây nến xanh đặc gần như
bao trùm phiên giảm cùng thị trường ngày 05/08, kèm theo đó là thanh khoản ở mức
trên khối lượng trung bình 20 phiên. Theo nguyên tắc, sau xu hướng điều chỉnh
chung của thị trường, xét về đồ thị ngày, cổ phiếu NAB xuất hiện tín hiệu phân
kỳ dương đồng thời trên chỉ báo RSI và MACD.
Kết hợp đồ thị ngày của chỉ số chung, VNIndex cho dấu hiệu hồi phục
ngắn hạn, khi đó chúng ta có thể hành động MUA hoặc cơ cấu mã yếu sang cổ phiếu
NAB.
Ví dụ
2:
Đồ thị PTKT Cổ phiếu FTS (theo ngày)
Cùng nhịp giảm chung của nhóm chứng khoán cũng như chỉ số chung
VNindex, Cổ phiếu FTS xuất
hiện tín hiệu Phân kỳ dương trên RSI vào ngày 02/08. Đóng cửa phiên là cây nến
xanh đặc gần như bao trùm phiên giảm ngay trước đó, kèm theo cao.
Theo nguyên tắc, trong xu hướng giảm của cổ phiếu, thì đây chưa phải
là phiên mua đối với FTS. Tuy nhiên, nếu kết hợp các chỉ báo, chúng ta có thể
thấy chỉ báo RSI đã ở vùng quá bán và cho tín hiệu phân kỳ dương đảo chiều xu
hướng giảm.
Trong bối cánh phục hồi của VNindex, nhà đầu tư có thể hành động
MUA THĂM DÒ đối với FTS, hoặc ít ra nếu đang lỗ cổ phiếu FTS trong danh mục thì
KHÔNG NÊN BÁN.
Lưu ý: Chỉ báo RSI, MACD,.. tồn tại
và có giá trị trên đồ thị phân tích kỹ thuật của VNindex và bất kỳ cổ phiếu
riêng nào. Tín hiệu phân kỳ dương RSI (hay MACD,..) thường xuất hiện vào
giai đoạn Cổ phiếu đi ngang hoặc sau nhịp điều chỉnh chung của thị trường.
Khi đó, chúng ta có thể sử dụng các chỉ báo kỹ thuật này để xác định điểm quá bán, điểm đảo chiều của
cổ phiếu. Thời điểm hiện tại, các chỉ báo kỹ thuật kể trên có hiệu quả rất
cao trong việc cơ cấu danh mục.
Kết luận: Bản tin Chiến lược đánh du kích
trong thị trường chứng khoán hôm nay, em muốn gửi gắm
đến Người đọc: thay vì giải ngân ồ ạt, Quý Nhà đầu tư nên chọn những điểm mua
có yếu tố PTKT ủng hộ. Đặc biệt, trong bối cảnh thị trường sideway, thanh khoản
thấp thì những ngưỡng hỗ trợ/kháng cự là chỉ báo kỹ thuật có tính hiệu quả cao.
Đây là cách làm phù hợp cho những NĐT đang loay hoay không biết làm gì trong
thị trường này, cũng như trading có tính hiệu quả hơn. Tránh được Fomo và sợ
hãi khi thị trường hoạt động mà mình giao dịch 1 cách không có nguyên tắc nào.
Trên đây là toàn bộ nội dung em muốn gửi đến Qúy nhà đầu tư trong bài viết hôm nay. Cảm ơn Qúy Nhà Đầu Tư đã dành thời gian đọc đến cuối bài viết.
Chúc Qúy Nhà Đầu Tư luôn hạnh phúc và thành công!
=================
Best Regards
Dang Thi Hong (Ms.)
SSI – Nguyen Huu Canh
SSI – Securities Services – Retail Brokerage
P2-SH.06 and P2-SH.07, Block Park 2, Vinhomes Central Park, No. 208 Nguyen Huu Canh Street, Ward 22, Binh Thanh District, Ho Chi Minh City
M: (+84) 906359422 | T: (+84) 28 3622 2233 Ext 3614 | E: hongdt@ssi.com.vn | W: www.ssi.com.vn
0 Comments